Post #21236

$MU Memory spot price decline not likely anything more than a correction, GF says - GF증권 애널리스트 Jeff Pu: "최근 현물가 조정은 2분기 가격 인상 이후에도 높은 프리미엄이 이어진 데 따른 것" "채널 재고와 투기적 포지션 청산이 가격 하락을 촉발했지만, 강한 계약 가격이 이어지면 현물가는 점진적으로 안정될 것" "28년 CAPA 확장에 대한 투자자 우려에도 불구하고 DRAM 시장의 구조적 타이트함은 지속될 것" "단기적으로 메모리 (종목의) 거래 초점은 여전히 DRAM 현물 가격에 맞춰지겠지만, 시간이 지나면 투자자들의 관심이 수익성의 지속가능성으로 이동할 것" ※ 화창베이 64GB DDR5 현물 가격은 Micron, Samsung의 계약 가격 1,250~1,500달러 대비 프리미엄이 붙은 2,500달러였음 - 애널리스트 Pu에 따르면 메모리 수요의 중심은 AI. 올해 AI 서버 수요가 전체 DRAM 수요의 37%를 차지할 것으로 전망됨. 이 비중은 27년 64%, 28년 70%까지 증가할 것으로 예상